Generali Fond korporátních dluhopisů

 
Hodnocení uživatelů:

Profil

PoskytovatelGenerali Investments CEE
ISIN

CZ0008471786

Správce

Generali Investments CEE, investiční společnost, a.s.

Depozitář

UniCredit Bank Czech Republic and Slovakia, a. s.

Auditor

Ernst & Young Audit, s.r.o.

Druh fondu

dluhopisové

Distribuční kanály

prodejní místa Generali České pojišťovny, smluvní investiční zprostředkovatelé

Základní charakteristika

Fond investuje do regionálně a sektorově diverzifikovaného portfolia složeného zejména z firemních dluhopisů. Firemní dluhopisy poskytují oproti státním vyšší výnos. Jejich vyšší riziko omezujeme důkladnou fundamentální analýzou a kratší dobou do splatnosti.

Výhody/bonusy

Generali Fond korporátních dluhopisů dlouhodobě patří z dlouhodobého hlediska mezi nejlepší fondy v České republice.

Konkurenční výhody

Investice do kvalitních korporátních dluhopisů v zemích emerging markets se vyplácí. Tento segment vykazuje z dlouhodobého pohledu lepší výsledky než investice do státních dluhopisů. Opomineme-li turbulentní závěr roku 2008 a vliv současné pandemie koronaviru, fond dosahuje velmi nízkou kolísavost (volatilitu). Měnové riziko je zajištěno.

Parametry

Datum založení

1993 ve 2.vlně kuponové privatizace, otevřen od 15.11.2001

Čisté obchodní jmění (v mil. Kč) (Kč) 6.279,00
Čisté obchodní jmění - Poznámka

k 31.12.2019

Kurs podílového listu (Kč) 2,09
Datum stanovení kursu

31.12.2019

Země registrace

Česká republika

Měna

CZK

Alokace

EU, USA

Forma podílového listu

zaknihovaný na jméno

Investiční horizont (roky) 3,00
Investiční horizont - Poznámka

více než 3 roky

Prodej PL od

15.11.2001

Charakter

růstový

Použití výnosů

reinvestice

Manažer fondu

Manažer fondu

Ing. Daniel Kukačka

Manažer fondu od

15.11.2001

Týdenní prodeje a odkupy

Výkonnost fondu

Denní (%) -0,03
Denní - Poznámka

k 31.12.2019

Měsíční (%) 0,23
Měsíční - Poznámka

k 31.12.2019

Dva roky (%) 3,10
Dva roky - Poznámka

k 31.12.2019

Dva roky (p.a.) (%) 1,50
Dva roky (p.a.) - Poznámka

k 31.12.2019

Tři roky (%) 3,70
Tři roky - Poznámka

k 31.12.2019

Tři roky (p.a.) (%) 1,22
Tři roky (p.a.) - Poznámka

k 31.12.2019

Pět let (%) 13,82
Pět let - Poznámka

k 31.12.2019

Pět let (p.a.) (%) 2,62
Pět let (p.a.) - Poznámka

k 31.12.2019

Od založení (%) 89,99
Od založení - Poznámka

k 31.12.2019

Sharp ratio 0,00
Sharp ratio - Poznámka

neuvedeno

Roční výkonnost

2019 (%) 4,66
2018 (%) -1,47
2017 (%) 0,57
2016 (%) 3,65
2015 (%) 5,90
2014 (%) -4,27
2013 (%) 3,44
2012 (%) 12,76
2011 (%) -0,30
2010 (%) 8,37
2009 (%) 39,32
2008 (%) -17,65
2007 (%) -1,55
2006 (%) 1,97
2005 (%) 2,90
2004 (%) 3,95
2003 (%) 2,06
2002 (%) 9,05

Poplatky a investice

Maximální vstupní poplatek (%) 1,00
Maximální výstupní poplatek (%) 0,00
Správcovský poplatek (Kč) 1,90
Správcovský poplatek - Poznámka

v %

Minimální výše první investice (Kč) 500,00
Minimální výše další jednorázové investice (Kč) 500,00
Minimální výše další pravidelné investice (Kč) 500,00

Portfolio

Složení portfolia dne

31.12.2019

Běžné účty a termínované vklady domácí (%) 14,58
Běžné účty a termínované vklady zahraniční (%) -0,17
Dluhopisy domácí (%) 5,37
Dluhopisy zahraniční (%) 79,58
Ostatní položky domácí (%) -0,05
Pohledávky domácí (%) 0,38
Pohledávky zahraniční (%) 0,30
Celkem domácí (%) 20,28
Celkem zahraniční (%) 79,71
PřílohaVelikost
infolist_fkd_cz0008471786_cz_2020_0131.pdf436.94 KB
Vyměňte si vaše zkušenosti v oblasti finančních produktů.

Diskuse

Vložte svůj dotaz

Obsah tohoto pole je soukromý a nebude veřejně zobrazen.

Opravdu dobré zhodnocování

V prosinci roku 2013 jsem do fondu korporátních dluhopisů ukládal 100800,- Kč při hodnotě podílového listu 1,18. K dnešnímu dni došlo k zhodnocení uvedené částky v průměru o 0,5% ročně, to znamená 1% za dva roky. Když odečtu 1% jako vstupní poplatek výnos za dva roky rovná se nula. Není to ztráta, ale vzhledem k tomu, že doporučované investiční období je minimálně 3 roky a společnost ČP invest (nyní se to jmenuje jinak) hlásá, že v průměru hodnotí investice 4% ročně. Musel by v mém případě nastat do konce roku nastat dluhopisový zázrak, kdy by cena dluhopisů vzrostla o 12%. Zatím musím doufat, že za 3 roky nebudu v mínusu. Zhodnocení 4% ročně je v současné době samozřejmě dlouhodobě nesmysl. Po odečtení vstupního poplatku a poplatku za správu, na investora nic nezbude.

Když jsem si na webu přečetla upozornění, že tento produkt vydělal za loňský rok něco přes 5% procent, zhluboka jsem se nadechla. Vyložené taktické klamání potencionálního a dalších informací neznalého klienta. Zkrátka ty samé polopravdy, kterými masírují poradci své oběti. Takže pro upřesnění - fond vydělal za loňský fond více něž 5%, ale ke konci roku 2014 (k 31.12.2014) prodělal oproti roku 2013 10%. Takže více než 5% vydělal pouze ten, který podílové listy zakoupil počátkem ledna 2016, kdy byl podílový list ve ztrátě oproti roku 2014 téměž 10%. Ostatní za rok 2015 snížili své ztráty z předchozích let, nebo v nejlepším případě vydělali 0 a prodělali na vstupním poplatku 1%. Výkonnost fondu se strikně odvíjí od cen ropy. Pokud ceny ropy nepůjdou nahoru, bude fond balancovat něco mezi -1 až 1% ročně. A to se nevyplatí!!!!!!!! Nejvýnosnější dluhopisy jsou ze zemí, které živí ropa. Nejsou moc dolary za ropa, nejsou děngy.

Domnívám se, že doby, kdy tento fond vydělával až 5% ročně jsou dávno pryč. V lednu 2013 jsem nakoupil podílové listy za 1,88 a jejich současná hodnota ke dni 17.2.2016 je 1,927, což jsou asi 4% za 3 roky, když odečtu vstupní poplatek 1% a riziko, že musím peníze vybrat zrovna v okamžik, kdy je hodnota podílového listu menší, než jeho nákup, je daleko lepší peníze uložit na nějaký ten spořící účet. Za 3 roky budete mít u termínovaného vkladu jistých 3 až 6% za 3 roky. A bez vstupního poplatku. 

není třeba